Referensi

Beranda / Referensi

Referensi

Daftar lengkap sumber yang dikutip dalam penelitian CanonMR Integrated Valuation Model (CIVM). Referensi ini mencakup literatur tentang valuasi fundamental, analisis risiko, teknikal analisis, alokasi portofolio, dan pengelolaan dinamis yang menjadi dasar pengembangan kerangka kerja.

Valuasi Fundamental

  1. Graham, B. (1949). The Intelligent Investor. Harper & Brothers.

    Karya klasik Benjamin Graham yang menjadi landasan valuasi fundamental dalam CIVM, khususnya konsep "margin of safety" dan pendekatan nilai intrinsik.

  2. Graham, B., & Dodd, D. (1934). Security Analysis. McGraw-Hill.

    Buku yang meletakkan dasar analisis sekuritas modern dan valuasi fundamental, memberikan prinsip-prinsip yang diadaptasi dalam komponen valuasi CIVM.

  3. Damodaran, A. (2012). Investment Valuation: Tools and Techniques for Determining the Value of Any Asset (3rd ed.). John Wiley & Sons.

    Referensi komprehensif tentang berbagai metode valuasi, termasuk pembahasan tentang keterbatasan DCF dan valuasi relatif yang menjadi motivasi pengembangan CIVM.

  4. Greenblatt, J. (2010). The Little Book That Still Beats the Market (Updated ed.). John Wiley & Sons.

    Menyajikan formula "Magic Formula" yang menggabungkan valuasi dan kualitas, memberikan inspirasi untuk integrasi berbagai faktor dalam CIVM.

Analisis Risiko

  1. Altman, E. I. (1968). Financial Ratios, Discriminant Analysis and the Prediction of Corporate Bankruptcy. The Journal of Finance, 23(4), 589–609. https://doi.org/10.1111/j.1540-6261.1968.tb00843.x

    Karya seminal yang memperkenalkan Z-Score, yang menjadi dasar komponen analisis risiko dalam CIVM dengan adaptasi untuk spesifik sektor dan struktur modal.

  2. Taffler, R. J. (1983). The assessment of company solvency and performance using a statistical model. Accounting and Business Research, 13(52), 295–308.

    Mengembangkan model Z-Score untuk konteks UK, memberikan perspektif tentang adaptasi model kebangkrutan yang menginspirasi pendekatan adaptif dalam CIVM.

Analisis Teknikal

  1. Murphy, J. J. (1999). Technical Analysis of the Financial Markets: A Comprehensive Guide to Trading Methods and Applications. New York Institute of Finance.

    Panduan komprehensif tentang analisis teknikal yang mendasari komponen filter teknikal dalam CIVM, termasuk berbagai indikator dan interpretasinya.

  2. Lo, A. W., & MacKinlay, A. C. (1988). Stock Market Prices Do Not Follow Random Walks: Evidence from a Simple Specification Test. The Review of Financial Studies, 1(1), 41–66.

    Riset yang menantang Hipotesis Pasar Efisien dengan bukti empiris, memberikan landasan teoretis untuk penggunaan analisis teknikal sebagai komponen CIVM.

Alokasi Portofolio

  1. Markowitz, H. (1952). Portfolio Selection. The Journal of Finance, 7(1), 77–91. https://doi.org/10.1111/j.1540-6261.1952.tb01525.x

    Karya klasik Markowitz tentang teori portofolio modern, yang menjadi pembanding untuk pendekatan alokasi alternatif dalam CIVM berbasis Sainte-Laguë.

  2. Fabozzi, F. J., & Markowitz, H. M. (Eds.). (2011). The Theory and Practice of Investment Management: Asset Allocation, Valuation, Portfolio Construction, and Strategies (2nd ed.). John Wiley & Sons.

    Kompendium tentang manajemen investasi yang menyediakan konteks untuk inovasi alokasi portofolio dalam CIVM.

  3. Sainte-Laguë, A. (1910). La représentation proportionnelle et la méthode des moindres carrés. Annales scientifiques de l'École Normale Supérieure, 27, 529–542.

    Karya original yang memperkenalkan metode Sainte-Laguë untuk alokasi proporsional, yang diadaptasi dalam CIVM untuk alokasi portofolio.

Pengelolaan Dinamis

  1. Reilly, F. K., & Brown, K. C. (2011). Investment Analysis and Portfolio Management (10th ed.). South-Western Cengage Learning.

    Referensi komprehensif tentang manajemen portofolio yang menyediakan konteks untuk pendekatan rebalancing aktif dalam CIVM.

  2. Bengen, W. P. (1994). Determining Withdrawal Rates Using Historical Data. Journal of Financial Planning, 7(4), 171–180.

    Memperkenalkan "4% rule" yang menjadi inspirasi untuk strategi pengelolaan portofolio dinamis dengan rebalancing aktif dalam CIVM.

  3. Sharpe, W. F. (1964). Capital Asset Prices: A Theory of Market Equilibrium under Conditions of Risk. The Journal of Finance, 19(3), 425–442. https://doi.org/10.1111/j.1540-6261.1964.tb02865.x

    Karya fundamental tentang CAPM yang menyediakan kerangka untuk evaluasi kinerja portofolio disesuaikan risiko, relevan untuk validasi empiris CIVM.

  4. Fama, E. F. (1970). Efficient Capital Markets: A Review of Theory and Empirical Work. The Journal of Finance, 25(2), 383–417. https://doi.org/10.2307/2325486

    Sintesis klasik tentang Hipotesis Pasar Efisien yang memberikan konteks untuk pendekatan CIVM yang mengintegrasikan analisis fundamental dan teknikal.

Glosarium Lampiran